Kasumi的學習記錄

2008/5/23  經濟日報 記者陳芝艷  台北報導

今年以來銀行業者力推雙元貨幣商品，由於這類商品牽涉匯率轉換問題，課稅方式複雜，也衍生出各家銀行對課稅算法解讀不同的狀況。有銀行業者指出，在之前新台幣升值的情況下，部分按國稅局原則計算稅負的業者，反而遭客戶抱怨要多繳稅。

雙元貨幣是指連結「外幣定存」與「外幣選擇權」的組合性投資商品，收益較一般定存利息高，但原始投資的外幣本金若達一定條件，有可能會被轉換為另一弱勢貨幣。

財政部針對這類商品所發的函令解釋，為契約期間產生的收入減除成本及必要費用的餘額為所得額，按所得稅法財產交易所得或財產交易損失課稅。

不過，行庫主管指出，對於財政部同一項函令，外商銀、本國銀解讀各異。

以保本型、美元對歐元的雙元貨幣為例，有些銀行在計算交易所得或損失時，是先把外幣換算成新台幣，等商品到期，不論美元有沒有被轉換成歐元，也都先換算成新台幣之後，再以中間價差計算損益，有些銀行則是直接以外幣計算。

舉例來說，張先生在新台幣30元時，以1萬元美元購買1個月期的雙元貨幣，一個月後商品到期，新台幣貶值為31元，商品則增值為1萬100美元。

在計算收益時，有銀行是把期初的1萬美元和到期的1萬100美元都兌換成新台幣，再計算損益。這時張先生的投資收益就是新台幣1萬3,100元（1萬100美元x31-1萬美元x30）；但有些銀行卻直接用1萬100美元減掉1萬美元，再用收益的部分，也就是100美元直接乘上當時匯率，用這項算法，購買同一種商品的張先生，收益會驟減到新台幣3,100元，要課稅的金額自然大幅下降。

行庫主管指出，如果是在新台幣貶值的趨勢下，用後者的算法對投資人比較有利；如果是升值，用前者計算稅負反而比較有利，因為帳面將出現虧損，可以列入財產交易損失。這是以保本型雙元貨幣為例，如果是增值型，每家銀行業者的做法也不同，讓投資人課稅計算基礎因而產生很大的不同。